МКБ обновил правила оценки СЧА фонда MKBD по дивидендным акциям
Что случилось АО «УК МКБ Инвестиции» утвердило изменения и дополнения № 9 в правила определения стоимости чистых активов биржевого ПИФ рыночных финансовых инструментов «МКБ – Российские Дивидендные Акции» (тикер MKBD). Новая редакция применяется с 18 апреля 2024 года.
Что изменилось Документ не меняет инвестиционную идею фонда, а уточняет техническую базу расчета СЧА и справедливой стоимости активов. Управляющая компания обновила порядок оценки бумаг, валютных позиций, денежных средств, РЕПО, производных финансовых инструментов, дебиторской и кредиторской задолженности, а также правила формирования резерва на выплату вознаграждения.
Параметры фонда Фонд: биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «МКБ – Российские Дивидендные Акции». Тикер: MKBD. УК: АО «УК МКБ Инвестиции». Правила фонда зарегистрированы Банком России 21.06.2021 за № 4474.
Ключевые изменения в расчете СЧА Теперь СЧА определяется по состоянию на 23:59:59 по московскому времени на дату расчета, с округлением до двух знаков после запятой в рублях. Для активов и обязательств закреплено использование справедливой стоимости по IFRS 13, а для валютных позиций — пересчет по курсу Банка России на дату оценки. Отдельно прописаны правила для бумаг на активном и неактивном рынках, для обесцененных активов, дефолтных требований, депозитов, сделок РЕПО и форвардов.
Польза для инвестора Для частного инвестора это означает более формализованный и прозрачный механизм оценки активов фонда. Такие правила важны не сами по себе, а потому что от них зависит расчет СЧА и, следовательно, расчетная стоимость пая MKBD. Чем четче прописана методика оценки, тем меньше пространство для неоднозначной трактовки стоимости активов в нестабильных рыночных условиях. Это помогает инвестору лучше понимать, как фонд оценивает бумаги, денежные средства и требования к контрагентам, и учитывать этот фактор при покупке, продаже или долгосрочном удержании паев.
Ключевые изменения
Уточнена методика определения справедливой стоимости активов фонда.
Закреплен расчет СЧА на 23:59:59 по Москве и округление до 2 знаков.
Обновлены правила оценки бумаг, РЕПО, деривативов и валютных позиций.
Подробно описан порядок учета обесценения и дефолта контрагентов.
Уточнен порядок расчета и восстановления резерва на вознаграждение.