КИД БПИФ SBCN: стратегия в юанях, стоимость пая и комиссии

Что случилось УК «Первая» опубликовала ключевой информационный документ по БПИФ рыночных финансовых инструментов «Первая — Фонд Сберегательный в юанях» (тикер: SBCN) по состоянию на 30 января 2026 года. Документ описывает стратегию фонда, риски, комиссии, стоимость пая и другие параметры для сравнения с альтернативными инструментами.

Параметры фонда Фонд следует пассивной стратегии и ориентируется на индикатор стоимости обеспеченных денег RUSFARCNY (Russian Secured Funding Average Rate CNY). Основные вложения — облигации российских эмитентов, номинированные в юанях, а также права требования по сделкам РЕПО, расчеты по которым идут в юанях. На 30 января 2026 года активы фонда инвестированы в 3 объекта, при этом 99,96% активов приходится на дебиторскую задолженность по сделкам РЕПО.

Доходность и стоимость Расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 1,0653 CNY. Стоимость чистых активов фонда — 136 388 359,19 CNY. По документу доход от управления не выплачивается, а капитализируется, то есть увеличивает стоимость пая. При этом результаты прошлых периодов не гарантируют будущую доходность.

Комиссии и условия Приобретение паев предусматривает надбавку от 0% до 1,5% включительно, ежегодные расходы за счет активов фонда — до 0,7% включительно. Скидка при погашении не применяется. Минимальная сумма для выдачи паев — 1 000 000 рублей. Обмен паев на паи других фондов УК «Первая» не предусмотрен.

Риски В КИД указаны кредитный, процентный, риск ликвидности и риск контрагента. Наиболее заметным по вероятности реализации указан риск ликвидности: средняя вероятность при низком объеме возможных потерь. Остальные риски оценены как низкие по вероятности и низкие по объему потерь.

Польза для инвестора Этот документ помогает частному инвестору быстро понять, что SBCN — это фонд с юаневой экспозицией и ставочным/денежным ориентиром, а не классический фонд акций или длинных облигаций. Из КИД видно, сколько стоит вход в фонд, какие комиссии снизят итоговую доходность, какие риски для него ключевые и насколько велика концентрация активов в РЕПО. Это полезно для оценки, подходит ли фонд для краткосрочного размещения ликвидности в юанях и готов ли инвестор к колебаниям цены пая.

Ключевые изменения

• Опубликован КИД по БПИФ SBCN на 30.01.2026

• Расчетная стоимость пая: 1,0653 CNY

• СЧА фонда: 136 388 359,19 CNY

• Комиссии: надбавка до 1,5%, ежегодные расходы до 0,7%

• Минимальная сумма входа: 1 000 000 рублей