SBFR: доходность за год к 31 августа 2026 года составила 16,74%
УК «Первая» раскрыла ключевой информационный документ по БПИФ «Первая – Фонд Облигации с переменным купоном» (SBFR). Документ от 9 сентября 2026 года содержит данные на 31 августа 2026 года: доходность за 12 месяцев — 16,74%, на 0,30 процентного пункта выше индекса МосБиржи Облигаций с переменным купоном (RUFLBITR).
Стратегия и портфель Фонд управляется активно и преимущественно инвестирует в облигации с переменным купоном; результат оценивается относительно RUFLBITR. В портфеле 100 объектов инвестирования. Крупнейшая позиция — дебиторская задолженность НКО НКЦ (АО) по сделкам РЕПО: 21,54% активов. Среди крупных государственных облигаций — RU000A10AA93 (6,52%), RU000A10D4Z9 (6,33%), RU000A106Z61 (4,74%) и RU000A1066D5 (4,18%).
Доходность и размер фонда За 1, 3 и 6 месяцев доходность составила 1,17%, 3,42% и 7,79%; отклонение от индекса за эти периоды — −0,06, −0,08 и −0,16 п.п. За 12 месяцев фонд показал 16,74% при инфляции 9,74%, а отклонение от индекса составило +0,30 п.п. Расчётная стоимость пая — 15,3945 руб., стоимость чистых активов — 114,58 млрд руб. Доход не выплачивается, а капитализируется в стоимости пая.
Комиссии и риски Вознаграждения и расходы за счёт активов фонда — до 0,86% в год; надбавка при приобретении — от 0 до 1,5%, скидка при погашении не применяется. Для выдачи паёв при оплате денежными средствами документ указывает минимальную сумму 1 млн руб. Вероятность процентного риска и риска ликвидности оценена как высокая, кредитного — средняя, контрагентского — низкая; объём возможных потерь по всем четырём рискам указан как низкий.
Польза для инвестора Данные помогают сопоставить доходность SBFR с индексом и инфляцией, а также учесть комиссии и риски. Прошлая доходность не гарантирует будущую: стоимость пая может расти и снижаться. Исторические показатели не учитывают комиссии при выдаче и погашении паёв; возможная надбавка до 1,5% уменьшит фактический результат. Паи можно продать уполномоченному лицу в любой рабочий день или на бирже по правилам торгов, однако вероятность риска ликвидности в документе оценена как высокая.
Ключевые изменения
Доходность за 12 месяцев — 16,74%; на 0,30 п.п. выше RUFLBITR.
В портфеле 100 объектов; крупнейшая позиция — задолженность НКО НКЦ по РЕПО, 21,54% активов.
Вознаграждения и расходы из активов — до 0,86% в год; надбавка при приобретении — до 1,5%, скидки при погашении нет.
Вероятность процентного и ликвидного рисков оценена как высокая; объём возможных потерь — как низкий.