SBPS: доходность фонда «Моя цель 2035» за пять лет

АО УК «Первая» представила ключевой информационный документ от 8 октября 2026 года по БПИФ «Первая – Фонд Моя цель 2035» (SBPS). В документе приведены данные по состоянию на 30 сентября: доходность, состав активов, риски и комиссии фонда.

Параметры фонда и результаты Фонд использует активное управление; его ориентир — MXTDFI2035, «Индекс МосБиржи с целевой датой 2035». В портфеле 72 объекта. Крупнейшие позиции — обыкновенные акции «ЛУКОЙЛа» (7,06% активов), «Татнефти» (6,65%), «Газпрома» (6,48%), «Яндекса» (6,20%) и «Сбербанка» (6,19%).

Доходность инвестиций в документе указана на уровне −1,14% за год и −74,38% за пять лет. Данные за три года отсутствуют: стоимость активов не удавалось определить за период с 28 февраля 2022 года по 27 декабря 2023 года. УК связывает снижение доходности в том числе с выделением в ЗПИФ отдельных инструментов, распоряжение которыми фактически ограничено из-за недружественных действий иностранных государств, международных организаций и иностранных финансовых организаций. Указанные результаты не учитывают комиссии при выдаче и погашении паев, которые могут уменьшить доход.

Риски и комиссии Вероятность и объём потерь по рыночному, ликвидностному, кредитному и процентному рискам оценены как средние; по риску контрагента — как низкие. СЧА на 30 сентября составляла 159 196 453,27 руб., расчетная стоимость пая — 2,7232 руб. Надбавка при покупке паев — от 0% до 1,5%; скидка при погашении не применяется. Ежегодные вознаграждение и расходы за счет активов фонда могут составлять до 2% СЧА при ее размере менее 300 млн руб. и до 1,6% при СЧА от 300 млн руб. Доход от управления не выплачивается отдельно, а капитализируется в стоимости пая.

Польза для инвестора Зафиксированная доходность за пять лет показывает, что целевая дата 2035 года не гарантирует роста капитала. При сравнении SBPS с альтернативами частному инвестору важно учитывать историческое снижение стоимости, ограничения по части активов и расходы фонда: при текущей СЧА их предельный размер составляет до 2% СЧА в год. Эти сведения помогают соотнести фонд с инвестиционным горизонтом и допустимым уровнем риска, но не позволяют прогнозировать будущую доходность.

Ключевые изменения

Документ от 8 октября отражает данные фонда на 30 сентября 2026 года.
Доходность инвестиций указана как −1,14% за год и −74,38% за пять лет.
В портфеле 72 объекта; крупнейшая позиция — акции «ЛУКОЙЛа», 7,06% активов.
СЧА — 159,2 млн руб.; ежегодные вознаграждение и расходы могут достигать 2% СЧА.
Четыре категории риска оценены как средние, риск контрагента — как низкий.